Рынок ценных бумаг. Часть 1

Верны ли определения? А) Фьючерсы на фондовые индексы – это контракты, основанные на показателях, характеризующих динамику фондового рынка В) Фьючерсы на фондовые индексы – это фьючерсные контракты, основанные на долговых ценных бумагах Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – нет

Деятельность по учету прав на ценные бумаги и их перехода, а также по хранению сертификатов ценных бумаг – это деятельность

• по организации торговли на рынке ценных бумаг
• по ведению реестра владельцев ценных бумаг
• депозитарная
• клиринговая

Сделки, которые базируются на разнице цен акций, т.е. разнице между ценой, по которой коммерческий банк покупает у клиента акции, и ценой, по которой их ему продает с приростом, – это сделки

• простые с премией
• репорта
• стеллажные
• депорта

Верны ли определения? А) Корнер – это продажа ценных бумаг, без их наличия, на срок, с обязательством поставить их через некоторое время В) Корнер – это концентрация акций у определенной группы торговцев, что позволяет им диктовать свои цены Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Индекс Нью-Йоркской фондовой биржи – это показатель, который представляет собой 80% рыночной стоимости всех выпусков акций, котирующихся на Нью-Йоркской бирже В) Индекс Нью-Йоркской фондовой биржи – это показатель, который устанавливается как средневзвешенная рыночной стоимости движения курсов акций всех американских корпораций, зарегистрировавших свои ценные бумаги на этой бирже Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – да
• А – да, В – нет

Рынок, который охватывает новые выпуски ценных бумаг и осуществляет в основном финансирование воспроизводственного процесса, – это _____________ рынок обращения ценных бумаг

• биржевой
• уличный
• внебиржевой
• фондовый

Документ, который содержит основную информацию о предстоящем предложении о продаже ценных бумаг, называется

• промульгацией
• проспектом фирмы
• проспектом эмиссии ценных бумаг
• регламентом

Верны ли определения? А) Индекс Wilshere – это показатель, который определяется по 5000 компаний и отражает стоимость акций, котирующихся на Нью-Йоркской фондовой бирже В) Индекс Wilshere – это показатель, который введен в 1981 г. и рассчитывается как средняя геометрическая по 1700 выпускам акций, которые котируются на Нью-Йоркской и Американской фондовых биржах, а также на внебиржевом рынке Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Список ценных бумаг, прошедших процедуру листинга и соответствующих требованиям организаторов торговли, – это

• корреспондентский счет депо
• банковский сертификат
• коносамент
• котировальный лист

Размещение эмиссионных ценных бумаг для продажи публике через посредника – это

• биржевая спекуляция
• эмиссия
• андеррайтинг
• хеджирование

Верны ли определения? А) Андеррайтинг – это размещение эмиссионных ценных бумаг для продажи публике через посредника В) Андеррайтинг – это финансовое обеспечение производственно-хозяйственной деятельности за счет собственных источников Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет
• А – да, В – да

Основным видом ценных бумаг, используемых на внебиржевом рынке, являются

• акции
• опционы
• облигации
• фьючерсы

Акции, ноты, облигации, деривативы, размещаемые на международных финансовых рынках, внешних по отношению к стране эмитента, – это

• дериваты
• государственные ценные бумаги
• евроинструменты
• кэш-флоу (cash flow)

Верны ли определения? А) Арбитражер – это участник срочного рынка, цель которого – получение прибыли за счет одновременной покупки и продажи одного и того же актива на разных рынках, если на них наблюдается разная динамика цен В) Арбитражер – это участник срочного рынка, цель которого заранее установить уровень цен, по которым они в перспективе собираются совершить сделку с определенным финансовым активом, а также застраховать на срочном рынке уже приобретенные активы на спотовом рынке Подберите правильный ответ

• А – нет, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – нет
• А – да, В – да

Верны ли определения? А) Процентные векселя – это векселя, подлежащие оплате по предъявлении или через определенное время после предъявления; в их тексте указывается, что на вексельную сумму начисляются проценты по указанной ставке В) Процентные векселя – это вид векселя, который подразумевает, что проценты на сумму долга, оформленного им, исчисляются заранее и присоединяются к сумме долга, т.е. включаются в вексельную сумму Подберите правильный ответ

• А – да, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – нет, В – нет

Верны ли определения? А) Облигация – это эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее держателя на получение от эмитента облигации в предусмотренный в облигации срок номинальной стоимости и зафиксированного в ней процента этой стоимости или иного имущественного эквивалента В) Облигация – это эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации Подберите правильный ответ

• А – да, В – нет
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – да

Нарушения брокером требований законодательства о ценных бумагах; обнаружение недостоверных или вводящих в заблуждение данных о документах брокера; наличие в отчетности недостоверной или неполной информации – это ____________ нарушения правил работы на рынке ценных бумаг

• юридические
• функциональные
• финансово-экономические
• процедурные

поверенного или комиссионера, действующего на основании договора комиссии или договора поручения, а также доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре – это

• депозитарная деятельность
• доверительное управление ценными бумагами
• брокерская деятельность
• дилерская деятельность

Казначейские (выпускаются Казначейством, Министерством финансов) и муниципальные (выпускаются местными органами власти) векселя – это векселя

• дисконтные
• государственные
• частные
• процентные

Совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии, а также доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре, – это _____________ деятельность

• брокерская
• инвестиционная
• доверительная
• дилерская

Помещение биржи, оснащенное средствами компьютерной и коммуникационной техники, в котором дилеры занимаются совершением сделок, – это

• брокерская компания фондового рынка
• расчетно-кассовый центр (РКЦ)
• депозитарий
• дилинговый зал

Верны ли определения? А) Эмиссионная стоимость акции – это цена акции на вторичном рынке ценных бумаг В) Эмиссионная стоимость акции – это стоимость размещения акции на первичном рынке Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации, – это

• облигация
• акция
• производная ценная бумага
• вексель

Стоимость, которая заключается в способности акции приносить доход в виде дивиденда и в результате роста ее курса, – это _____________ стоимость акции

• номинальная (установленная)
• эмиссионная
• потребительная
• рыночная

Операции, предусматривающие выпуск компанией или банком собственных ценных бумаг и их размещение на рынке, – это _____________ операции

• пассивные
• инвестиционные
• активные
• эмиссионные

Рынок, представленный фондовой биржей, т.е. биржевой рынок, – это рынок

• срочный
• вторичный
• уличный
• первичный

Краткосрочное, не имеющее специального обеспечения обязательство, которое выпускается крупными компаниями и такими финансовыми организациями, как банковские холдинговые компании, компании, осуществляющие продажи, а также страховые и лизинговые компании и т.п., – это

• коммерческая бумага (commercial paper)
• финансовый фьючерс на ценные бумаги
• варрант
• американская депозитарная расписка

Верны ли определения? А) Инсайдеры – это лица, имеющие особые обязательства перед биржами и надзорным органом по раскрытию информации В) Инсайдер – это векселедержатель, передающий вексель Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – да, В – нет
• А – нет, В – нет

Верны ли определения? А) Дилерская деятельность – это совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и/или продажи этих ценных бумаг по объявленных лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам В) Дилерская деятельность – это совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии, а также доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Вторичный рынок – это рынок, представленный фондовой биржей, т.е. это биржевой рынок В) Вторичный рынок – это рынок ценных бумаг, организуемый дилерами вне биржи; на таком рынке обращаются в основном ценные бумаги компаний, не зарегистрированные на бирже Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Фондовый рынок, на котором ценные бумаги, эмитированные и купленные на первичном рынке, перепродаются другим инвесторам, – это ____________ рынок ценных бумаг

• третичный
• первичный
• внебиржевой
• вторичный

Показатель, который представляет собой 80% рыночной стоимости всех выпусков акций, котирующихся на Нью-Йоркской бирже, – это индекс

• Wilshere
• Standard & Poor’s
• Нью-Йоркской фондовой биржи
• Value Line

Верны ли определения? А) Корреспондентский счет депо – это список ценных бумаг, прошедших процедуру листинга и соответствующих требованиям организаторов торговли В) Корреспондентский счет депо – это счет, предназначенный для учета в совокупности облигаций владельцев, которым в субдепозитарии открыты счета владельцев Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – да, В – нет
• А – нет, В – нет

Верны ли определения? А) Фиктивные операции – это совершение двумя контрагентами сделки по заранее оговоренной цене с целью изменить ситуацию на рынке в свою пользу В) Фиктивные операции – это одновременная покупка и продажа ценной бумаги для создания видимости активности на рынке Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – да
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Процентные фьючерсы – это контракты, основанные на показателях, характеризующих динамику фондового рынка В) Процентные фьючерсы – это фьючерсные контракты, основанные на долговых ценных бумагах Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Дивиденд может выражаться в денежных единицах или в виде процентной ставки В) Дивиденд – это часть распределяемой прибыли корпорации (акционерного общества), приходящаяся на одну акцию Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – да, В – нет
• А – нет, В – нет

Верны ли определения? А) Государственные ценные бумаги – это ценные бумаги, выпускаемые правительством страны, казначейством, центральным банком, региональными или местными органами государственной власти В) Государственные ценные бумаги выпускаются в виде облигаций, казначейских векселей, сберегательных сертификатов для привлечения денежных средств в государственную казну Подберите правильный ответ

• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – да
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Индекс Value Line – это показатель, который определяется по 5000 компаний и отражает стоимость акций, котирующихся на Нью-Йоркской фондовой бирже В) Индекс Value Line – это показатель, который введен в 1981 г. и рассчитывается как средняя геометрическая по 1700 выпускам акций, которые котируются на Нью-Йоркской и Американской фондовых биржах, а также на внебиржевом рынке Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Хеджер – это высококвалифицированный работник фондовой биржи, менеджер рынка ценных бумаг, отслеживающий ход процессов на фондовом рынке, оценивающий тенденции, ожидаемую доходность, надежность ценных бумаг, информирующий участников рынка о ценах, курсе, дивидендах В) Хеджер – это участник срочного рынка, цель которого заранее установить уровень цен, по которым они в перспективе собираются совершить сделку с определенным финансовым активом, а также застраховать на срочном рынке уже приобретенные активы на спотовом рынке Подберите правильный ответ

• А – да, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет
• А – нет, В – да

Верны ли определения? А) Самофинансирование – это финансовое обеспечение производственно-хозяйственной деятельности за счет собственных источников В) Самофинансирование – это размещение эмиссионных ценных бумаг для продажи публике Подберите правильный ответ

• А – нет, В – нет
• А – да, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – да

Нарушения брокером требований к размеру собственного капитала – это ____________ нарушения правил работы на рынке ценных бумаг

• функциональные
• процедурные
• финансово-экономические
• юридические

Осуществление индивидуальным предпринимателем или юридическим лицом от своего имени и за вознаграждение доверительного управления переданными ему во владение, но принадлежащими другому лицу ценными бумагами и денежными средствами в интересах этого лица либо третьих лиц, выбранных этим лицом, – это

• доверительное управление ценными бумагами
• дилерская деятельность
• депозитарная деятельность
• брокерская деятельность

Ценная бумага, которая дает своему владельцу право в будущем купить по заранее установленной цене определенное количество ценных бумаг, – это

• опцион колл (опцион на покупку)
• финансовый фьючерс на ценные бумаги
• опцион пут (опцион на продажу)
• варрант

Сделки, которые предусматривают покупку акций в кредит без самих бумаг и рассчитаны на падение курса по обратной сделке на покупку, – это сделки

• стеллажные
• репорта
• депорта
• простые с премией

Обращающиеся инструменты, выпускаемые коммерческими банками или ссудно-сберегательными ассоциациями под срочные депозиты с номиналом 100 000 долл. И более (носят еще название jumbo), – это

• варранты
• финансовые фьючерсы на ценные бумаги
• американские депозитарные расписки
• депозитные сертификаты

Верны ли определения? А) Основная задача портфельного инвестирования – улучшить условия инвестирования, придав совокупности ценных бумаг инвестиционные характеристики, не достижимые с позиций отдельно взятой ценной бумаги и возможные только при их комбинации В) Инвестиционный портфель – это совокупность активов, сформированных в сознательно определенной пропорции для достижения одной или нескольких инвестиционных целей Подберите правильный ответ

• А – нет, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – да
• А – да, В – нет

Верны ли определения? А) Спекулянт – это участник срочного рынка, стремящийся получить прибыль за счет разницы в курсах финансовых инструментов, которая может возникнуть в будущем В) Спекулянт – это участник срочного рынка, цель которого заранее установить уровень цен, по которым они в перспективе собираются совершить сделку с определенным финансовым активом, а также застраховать на срочном рынке уже приобретенные активы на спотовом рынке Подберите правильный ответ

• А – да, В – нет
• А – нет, В – да
• А – нет, В – нет
• А – да, В – да

Обращающаяся на фондовом рынке данной страны производная ценная бумага, свидетельствующая о владении акциями иностранной компании, депонированными в депозитарном банке, который выпустил данные расписки на эти акции в форме сертификатов или в бездокументарной форме, – это

• депозитарная расписка
• кэш-флоу (cash flow)
• евроинструменты
• государственные ценные бумаги

Верны ли определения? А) Ликвидность портфеля означает возможность его превращения в денежную наличность без потери стоимости В) Обратимость портфеля означает возможность его превращения в денежную наличность без потери стоимости Подберите правильный ответ

• А – нет, В – нет
• А – нет, В – да
• А – да, В – нет
• А – да, В – да

Физическое лицо, являющееся штатным работником биржи и имеющее квалификационный аттестат ФСФР, – это

• андеррайтер
• маркет-мейкер
• трейдер
• маклер